说是「笔记」也算不上，只是摘录了曼昆《经济学原理》书后面每章的摘要，在复习的时候重新过了一篇 PPT 稍微整理了一下。看上去条理还是挺清楚的就发了出来，经原复习的话可在一定进行参考。

1. 经济学十大原理

  • 关于个人做出决策的基本结论是：
    • 人们面临不同目标之间的权衡取舍；People Face Tradeoffs
    • 任何一种行为的成本可以用其所放弃的机会来衡量；The Cost of Something Is What You Give Up to Get It - opportunity cost
    • 理性人通过比较 边际成本与边际利益 做出决策；Rational People Think at the Margin
    • 人们根据他们所面临的 激励 改变自己的行为。People Respond to Incentives
  • 关于人们之间相互交易的基本结论是：
    • 贸易以及相互依赖性可以是互利的；Trade Can Make Everyone Better Off
    • 市场通常是协调人们之间经济活动的一种好方法；Markets Are Usually A Good Way to Organize Economic Activity
    • 通过纠正市场失灵或者提高经济中的平等程度，政府可以潜在地改善市场结果。Governments Can Sometimes Improve Market Outcomes
  • 关于整体经济的基本结论是：
    • 生产率是生活水平的最终根源；A Country’s Standard of Living Depends on Its Ability to Produce Goods & Services
    • 货币量的增长是通货膨胀的最终根源；Prices Rise When the Government Prints Too Much Money - Inflation
    • 社会面临 通货膨胀与失业 之间的短期权衡取舍。Society Faces a Short-run Tradeoff Between Inflation and Unemployment

2. 像经济学家一样思考

经济学家们努力以科学家的客观态度来研究他们的学科。像所有科学家一样，他们做出了适当的假设并建立了简化的模型，以便解释我们周围的世界。两个简单的经济模型是 循环流量图和生产可能性边界。The Circular-Flow Diagram & The Production Possibilities Frontier PPF

经济学可划分为两个分领域：微观经济学和宏观经济学。微观经济学家研究家庭和企业做出的决策以及家庭和企业在市场上的相互交易。宏观经济学家研究影响整体经济的力量和趋势。

实证表述 是关于世界是什么的论断。规范表述 是关于世界应该是什么的论断。当经济学家做出规范表述时，他们的行为更像是政策顾问而不是科学家。positive statements v.s. normative statements

经济学家们向决策者提出的建议之所以有时会相互矛盾，不是因为科学判断的差别，就是因为价值观的差别。在另一些时候，经济学家提供的建议是一致的，但决策者可能选择不理会这些建议。

  • As scientists, economists try to explain the world using models with appropriate assumptions.

  • Two simple models are the Circular-Flow Diagram and the Production Possibilities Frontier.

  • Microeconomics studies the behavior of consumers and firms, and their interactions in markets. Macroeconomics studies the economy as a whole.

  • As policy advisers, economists offer advice on how to improve the world.

  • 通过 PPT 来看 Opportunity cost，通过斜率反映出来。

  • The PPF could be a straight line or bow-shaped，前者如固定工时的分配，后者的原因可能是每个劳动力所熟练掌握的技能不同。

3. 相互依存性与贸易的好处

每个人都消费本国和世界各国许多其他人所生产的物品与劳务。相互依存和贸易之所以合意，是因为它可以使每个人都可以享有更多数量和品种的物品与劳务。 有两种方法可以用来比较两个人在生产一种物品时的能力。一个可以用较少投入生产该物品的人被称为在生产该物品上有 绝对优势。生产该物品的机会成本较小的人被称为有 比较优势。贸易的好处是基于比较优势，而不是绝对优势。资易可以使每个人的状况都变得更好，因为它使人们可以专门从事自己有比较优势的活动。 比较优势原理不仅适用于个人，还适用于国家。经济学家用比较优势原理支持各国间的自由 贸易。

  • Interdependence and trade allow everyone to enjoy a greater quantity and variety of goods & services.

  • Comparative advantage means being able to produce a good at a lower opportunity cost. Absolute advantage means being able to produce a good with fewer inputs.

  • When people—or countries—specialize in the goods in which they have a comparative advantage, the economic “pie” grows and trade can make everyone better off.

基于 PPF 描述了贸易的好处。

这个案例中 US 比 Japan 在两种商品上都具有绝对优势（成本低）；而贸易产生的收益的来源，则是源于他们的相对优势 Comparative advantage: the ability to produce a good at a lower opportunity cost than another producer。即机会成本的概念，其关注的是两国生产两种商品的效率比值，因此一般情况下总会一个高一个低，也即分工能够带来收益。

§ Gains from trade arise from comparative advantage (differences in opportunity costs).

§ When each country specializes in the good(s) in which it has a comparative advantage, total production in all countries is higher, the world’s “economic pie” is bigger, and all countries can gain from trade.

§ The same applies to individual producers (like the farmer and the rancher) specializing in different goods and trading with each other.

4. 供给与需求的市场力量

经济学家用 供求模型来分析竞争市场。在竞争性市场上，有许多买者和卖者，他们每个人对市场价格影响很小，甚至没有影响。

需求曲线 表示价格如何决定一种物品的需求量。根据需求定理，随着一种物品价格下降，需求量增加。因此，需求曲线向右下方倾斜。 除了价格之外，决定消费者想购买多少物品的其他因素包括 收入、替代品和互补品的价格、嗜好、预期和买者的数量。如果这些因素中的一种改变了，需求曲线就会移动。

供给曲线 表示价格如何决定一种物品的供给量。根据供给定理，随着一种物品价格上升，供给量增加。因此，供给曲线向右上方倾斜。 除了价格之外，决定生产者想出售多少物品的其他因素包括 投入品价格、技术、预期和卖者的数量。如果这些因素中的一种改变了，供给曲线就会移动。

供给曲线与需求曲线相交决定了 市场均衡。当价格为均衡价格时，需求量等于供给量。 买者与卖者的行为会自然而然地使市场趋向于均衡。当市场价格高于均衡价格时，存在物品的过剩，引起市场价格下降。当市场价格低于均衡价格时，存在物品的短缺，引起市场价格上升。

为了分析某个事件如何影响一个市场，我们用供求图来考察该事件对均衡价格和均衡数量的影响。我们遵循三个步骤进行：第一，确定该事件是使供给曲线移动，还是使需求曲线移动（还是使两者都移动）。第二，确定曲线移动的方向。第三，比较新均衡与原来的均衡。

在市场经济中，价格是引导经济决策，从而配置稀缺资源的信号。对于经济中的每一种物品来说，价格确保供给与需求达到平衡。因此，均衡价格决定了买者选择购买多少这种物品，以及卖者选择生产多少这种物品。

  • A competitive market has many buyers and sellers, each of whom has little or no influence on the market price.

  • Economists use the supply and demand model to analyze competitive markets.

  • The downward-sloping demand curve reflects the law of demand, which states that the quantity buyers demand of a good depends negatively on the good’s price.

  • Besides price, demand depends on buyers’ incomes, tastes, expectations, the prices of substitutes and complements, and number of buyers. If one of these factors changes, the D curve shifts.

  • The upward-sloping supply curve reflects the Law of Supply, which states that the quantity sellers supply depends positively on the good’s price.

  • Other determinants of supply include input prices, technology, expectations, and the # of sellers. Changes in these factors shift the S curve.

  • The intersection of S and D curves determines the market equilibrium. At the equilibrium price, quantity supplied equals quantity demanded.

  • If the market price is above equilibrium, a surplus results, which causes the price to fall. If the market price is below equilibrium, a shortage results, causing the price to rise.

  • We can use the supply-demand diagram to analyze the effects of any event on a market: First, determine whether the event shifts one or both curves. Second, determine the direction of the shifts. Third, compare the new equilibrium to the initial one.

  • In market economies, prices are the signals that guide economic decisions and allocate scarce resources.

竞争市场

§ A market is a group of buyers and sellers of a particular product.

§ A competitive market is one with many buyers and sellers, each has a negligible effect on price.

§ In a perfectly competitive market:

§ All goods exactly the same

§ Buyers & sellers so numerous that no one can affect market price—each is a “price taker”

§ In this chapter, we assume markets are perfectly competitive.

除了价格之外影响需求量的因素（造成 D 曲线移动）

  • # of Buyers：人数上升，需求增加，曲线右移
  • Income：收入增加，normal good 曲线右移，inferior good 曲线左移
  • Prices of Related Goods：另外的一个相关产品的价格上升（需求下降），substitutes 替代品曲线右移，complements 互补品曲线左移
  • Tastes：嗜好，一个例子是 The Atkins diet became popular in the ’90s, caused an increase in demand for eggs, shifted the egg demand curve to the right.
  • Expectations：预期收入上升，曲线右移

除了价格之外影响供给量的因素（造成 S 曲线移动）

  • Input Prices：原材料/工资上升，利润减少，生产减少，曲线左移
  • Technology：技术进步造成曲线右移
  • # of Sellers：数量越多曲线右移
  • Expectations：例如预期中东的事件造成油价上升，Texas 的油田减少生产等待高价，曲线左移

下图解释了 SD 曲线如何决定了均衡价格，以 Surplus 为例，Shortage 的情况类似。

下图给了一个例子说明如何利用 SD 曲线，判别某一因素的影响造成的曲线和 PQ 变化。

5. 弹性及其应用

需求价格弹性 衡量的是需求量对价格变动的反应程度。如果某种物品可以得到相近的替代品，是奢侈品而不是必需品，市场范围狭小，或者买者有相当长的时间对价格变动做出反应，那么，这种物品就倾向于更富有弹性。

可以用需求量变动百分比除以价格变动百分比来计算需求价格弹性。如果需求量变动比例小于价格变动比例，那么弹性小于1,就可以说需求缺乏弹性。如果需求量变动比例大于价格变动比例，那么弹性大于1,就可以说需求富有弹性。

总收益，即对一种物品的总支付量，等于该物品的价格乘以销售量。对于缺乏弹性的需求曲线，其总收益随着价格的上升而增加；对于富有弹性的需求曲线，其总收益随着价格的上升而减少。

需求收入弹性 衡量的是需求量对消费者收入变动的反应程度。需求的交叉价格弹性衡量一种物品需求量对另一种物品价格变动的反应程度。

供给价格弹性 衡量的是供给量对价格变动的反应程度。这种弹性往往取决于所考虑的时间长短。在大多数市场上，供给在长期中比在短期中更富有弹性。

可以用供给量变动百分比除以价格变动百分比来计算供给价格弹性。如果供给量变动比例小于价格变动比例，那么弹性小于1,就可以说供给缺乏弹性。如果供给量变动比例大于价格变动比例那么弹性大于1,就可以说供给富有弹性。

供求工具可以被运用于许多不同类型的市场。本章运用它们分析了 小麦市场、石油市场和非法毒品市场。

  • Elasticity measures the responsiveness of \(Q^d\) or \(Q^s\) to one of its determinants.

  • Price elasticity of demand equals percentage change in \(Q^d\) divided by percentage change in \(P\). When it’s less than one, demand is “inelastic.” When greater than one, demand is “elastic.”

  • When demand is inelastic, total revenue rises when price rises. When demand is elastic, total revenue falls when price rises.

  • Demand is less elastic: in the short run; for necessities; for broadly defined goods; and for goods with few close substitutes.

  • Price elasticity of supply equals percentage change in \(Q^s\) divided by percentage change in \(P\). When it’s less than one, supply is “inelastic.” When greater than one, supply is “elastic.”

  • Price elasticity of supply is greater in the long run than in the short run.

  • The income elasticity of demand measures how much quantity demanded responds to changes in buyers’ incomes.

  • The cross-price elasticity of demand measures how much demand for one good responds to changes in the price of another good.

弹性衡量的是供给或需求的量 Q 如何随价格 P 发生变化。

例如需求价格弹性如上图所示，

  • 趋势是相反的本应该有个符号，这里不考虑；

  • 注意这里用的都是百分比，假如我们定义 \[ percent\ change={end\ value-start\ value\over start\ value}\times 100% \] 会有问题：价格上升和下降计算的结果不同，因此改为 midpoint method \[ percent\ change={end\ value-start\ value\over midpoint\ value}\times 100% \]

  • 当然极限情况下不会出现这种情况

哪些因素影响了商品的弹性？

  • the extent to which close substitutes are available
  • whether the good is a necessity or a luxury
  • how broadly or narrowly the good is defined (e.g., “Blue Jeans” vs. “Clothing”)
  • the time horizon—elasticity is higher in the long run than the short run

可以把价格弹性分成五类

  • “Perfectly inelastic demand” 弹性为零，P 不影响 Q
  • “Inelastic demand” 小于 1
  • “Unit elastic demand” 等于 1
  • “Elastic demand” 大于 1
  • “Perfectly elastic demand” 无穷大，斜率为 0，P 稍一改动就没有人购买

简单描述了 （需求价格）弹性和总收益 Total Revenue 的关系：弹性大于 1，价格上升的比例小于购买减少的比例，总收益（即需求曲线上一点围成的矩形）下降。

影响供给价格弹性的因素

  • The more easily sellers can change the quantity they produce, the greater the price elasticity of supply.
  • For many goods, price elasticity of supply is greater in the long run than in the short run, because firms can build new factories, or new firms may be able to enter the market.
  • Supply often becomes less elastic as Q rises, due to capacity limits.（曲线上的变化，在 PQ 图上曲线上扬）

一些其他的 Elasticities

  • Income elasticity of demand：需求随着收入的变化，第 4 章中将的 normal good 的需求收入弹性大于零，而 inferior goods 的需求收入弹性小于零；
  • Cross-price elasticity of demand：衡量商品 1 的 Q 相对于商品 2 的价格变化情况，对于 substitutes 来说，需求的交叉价格弹性大于零（被替代品价格上升，替代品的销售量增加），而对于 complements 来说需求的交叉价格弹性小于零；

6. 供给、需求与政府政策

价格上限 是某种物品与劳务的法定最高价格。租金控制是一个例子。如果价格上限低于均衡价格，则需求量大于供给量。由于所引起的短缺，卖者必须以某种方式在买者中配给物品或劳务。

价格下限 是某种物品或劳务的法定最低价格。最低工资是一个例子。如果价格下限高于均衡价格，则供给量大于需求量。由于所引起的过剩，必然要以某种方式在卖者中配给买者的物品或劳务需求。

当政府对一种物品征收 税收 时，该物品的均衡数量减少。也就是说，对某一市场征税缩小了该市场的规模。

对一种物品的征税是在买者支付的价格和卖者得到的价格之间打入的一个楔子。当市场向新均衡变动时，买者为该物品支付的价格高了，而卖者从该物品得到的价格低了。从这种意义上说，买者与卖者分摊了税收负担。

税收归宿(也就是说，税收负担的分摊）并不取决于是向买者征税，还是向卖者征税。税收归宿取决于供给和需求的价格弹性。税收负担更多地落在缺乏弹性的市场一方，因为市场的这一方较难通过改变购买量或销售量来对税收做出反应。

  • A price ceiling is a legal maximum on the price of a good. An example is rent control. If the price ceiling is below the eq’m price, it is binding and causes a shortage.

  • A price floor is a legal minimum on the price of a good. An example is the minimum wage. If the price floor is above the eq’m price, it is binding and causes a surplus. The labor surplus caused by the minimum wage is unemployment.

  • A tax on a good places a wedge between the price buyers pay and the price sellers receive, and causes the eq’m quantity to fall, whether the tax is imposed on buyers or sellers.

  • The incidence of a tax is the division of the burden of the tax between buyers and sellers, and does not depend on whether the tax is imposed on buyers or sellers.

  • The incidence of the tax depends on the price elasticities of supply and demand.

政府控制市场 Outcome 的一些政策

  • Price controls
    • Price ceiling: a legal maximum on the price of a good or service Example: rent control
    • Price floor: a legal minimum on the price of a good or service Example: minimum wage
  • Taxes
    • The govt can make buyers or sellers pay a specific amount on each unit.

价格上限造成的影响

  • 由于价格的上限造成了供需不平衡（长期 supply and demand are more price-elastic 所以 shortage 会加大）
  • With a shortage, sellers must ration the goods among buyers. 这样的选择没有价格机制那么高效，efficient (the goods go to the buyers that value them most highly)

而价格下限的常见例子是 最低工资标准，造成劳动力市场的 surplus；其对于 skilled workers 没有影响，而是会影响 teen workers，常会造成 unemployment。

PPT 中分析了对于消费者收税和对于商家收费带来的影响，

  • 两者分别会需求曲线和供给曲线的移动，但最终的结果（Q 一样，两个新的均衡点分别在原供给和原需求曲线上）是一样的；

  • 也即，收税在消费者的价格和商家的价格之间嵌入了一个 楔子 wedge；

  • 虽然新的均衡价格是不一样的，但实际上无论是把税加在哪一方头上，最终商家的实际价格和消费者的实际价格都是一样的；

  • 因此，相对于原来的价格，消费者和商家的价格分别上升和下降了，也即他们分别承担了一部分的 tax；

  • 他们分担的比率取决于两者的价格弹性（斜率？）。例如，在奢侈品市场上，商家的供给曲线短期内缺乏弹性，曲线更为 sharp，因此承担更大部分的税收。

7. 消费者、生产者与市场效率

消费者剩余 等于买者对一种物品的支付意愿减去其实际为此所支付的量，它衡量买者从参与市场中得到的利益。可以通过找出需求曲线以下和价格以上的面积，来计算消费者剩余。

生产者剩余 等于卖者出售其物品得到的量减去其生产成本，它衡量卖者从参与市场中得到的利益。可以通过找出价格以下和供给曲线以上的面积，来计算生产者剩余。

使消费者剩余和生产者剩余的总和最大化的资源配置被称为是 有效率的。决策者通常关心经济结果的 效率以及平等。供给与需求的均衡使消费者剩余与生产者剩余的总和最大化。这就是说，市场中看不见的手指引着买者与卖者有效地配置资源。

在存在 市场势力或外部性 等 市场失灵 的情况下，市场不能有效地配置资源。

  • The height of the D curve reflects the value of the good to buyers—their willingness to pay for it.

  • Consumer surplus is the difference between what buyers are willing to pay for a good and what they actually pay.

  • On the graph, consumer surplus is the area between P and the D curve.

  • The height of the S curve is sellers’ cost of producing the good. Sellers are willing to sell if the price they get is at least as high as their cost.

  • Producer surplus is the difference between what sellers receive for a good and their cost of producing it.

  • On the graph, producer surplus is the area between P and the S curve.

  • To measure society’s well-being, we use total surplus, the sum of consumer and producer surplus.

  • Efficiency means that total surplus is maximized, that the goods are produced by sellers with lowest cost, and that they are consumed by buyers who most value them.

  • Under perfect competition, the market outcome is efficient. Altering it would reduce total surplus.

这一章研究了 福利经济学 Welfare Economics

  • Recall, the allocation of resources refers to:
    • how much of each good is produced
    • which producers produce it
    • which consumers consume it
  • Welfare economics studies how the allocation of resources affects economic well-being.

下面的一组概念

  • 先定义 Willingness to Pay (WTP)：A buyer’s willingness to pay for a good is the maximum amount the buyer will pay for that good.

  • 消费者剩余 Consumer Surplus (CS)：Consumer surplus is the amount a buyer is willing to pay minus the amount the buyer actually pays \[ CS=WTP-P \]

    消费者剩余衡量了其意愿出的价格和实际价格之间的差距，反映了消费者一方的「福利」。

    对于每一个个体的 WTP 累积，可以得到阶梯形的 PQ 曲线，而当数量很大的时候，变为平滑的直线；下图展示了消费者剩余的计算方式。

类似地，可以有

  • Cost is the value of everything a seller must give up to produce a good (i.e., opportunity cost).

  • Producer Surplus (PS) \[ PS=P-cost \]

  • Total Surplus (TS) \[ TS=CS+PS \]

得到了总剩余，即 total gains from trade in a market，也等于 (value to buyers) – (cost to sellers)

由此得到了 TS 的概念，以此来衡量社会的福利；我们通过这样指标，来判定资源分配是否是有效的。下面是具体的推理/描述

The Market’s Allocation of Resources

§ In a market economy, the allocation of resources is decentralized, determined by the interactions of many self-interested buyers and sellers.

§ Is the market’s allocation of resources desirable? Or would a different allocation of resources make society better off?

§ To answer this, we use total surplus as a measure of society’s well-being, and we consider whether the market’s allocation is efficient.

(Policymakers also care about equality, though our focus here is on efficiency.)

An allocation of resources is efficient if it maximizes total surplus. Efficiency means:

§ The goods are consumed by the buyers who value them most highly.

§ The goods are produced by the producers with the lowest costs.

§ Raising or lowering the quantity of a good would not increase total surplus.

而在市场下，那些 WTP 高于均衡价格的消费者得到了产品，那些 cost 低于均衡价格的生产者生产产品；可以利用 SD 曲线，说明在市场均衡价格下，极大化了 TS。——也即 Adam Smith 所谓的 Invisible Hand (The Wealth of Nations, 1776)。

也就是说，政府的干预无法提升，事实上只会使得社会福利下降。

通过这些分解过程，我们印证了第一章中的论断 Markets are usually a good way to organize economic activity；注意到，这里的推断是基于完全竞争市场的假设得到的，在其他情况下不一定成立（即市场失灵），例如说

  • a buyer or seller has market power—the ability to affect the market price.
  • transactions have side effects, called externalities, that affect bystanders. (example: pollution)

8. 应用：赋税的代价

一种物品的税收使该物品买者与卖者的福利减少了，而且，消费者剩余和生产者剩余的减少常常超过了政府筹集到的收入。总剩余——消费者剩余、生产者剩余和税收收入之和——的减少被称为税收的 无谓损失。

税收带来无谓损失是因为它使买者少消费，使卖者少生产，而且，这种行为变动使市场规模缩小到使总剩余最大化的水平之下。由于供给弹性和需求弹性衡量市场参与者对市场状况变动的反应程度，所以，弹性越大意味着无谓损失越大。

税收增加越多，它对激励的扭曲越大，无谓损失也就越大。但由于税收减少了市场规模，税收收入不会一直增加。税收收入起初随着税收规模的扩大而增加，但如果税收规模达到足够大，税收收入就会开始下降。

  • A tax on a good reduces the welfare of buyers and sellers. This welfare loss usually exceeds the revenue the tax raises for the govt.

  • The fall in total surplus (consumer surplus, producer surplus, and tax revenue) is called the deadweight loss (DWL) of the tax.

  • A tax has a DWL because it causes consumers to buy less and producers to sell less, thus shrinking the market below the level that maximizes total surplus.

  • The price elasticities of demand and supply measure how much buyers and sellers respond to price changes. Therefore, higher elasticities imply higher DWLs.

  • An increase in the size of a tax causes the DWL to rise even more.

  • An increase in the size of a tax causes revenue to rise at first, but eventually revenue falls because the tax reduces the size of the market.

这一章利用了 Welfare 经济学的思想分析了 tax 所带来的影响：在未征税的情况下，ABC 为 CS，DEF 为 PS；而征税后，两者分别为 A 和 F，而 Tax revenue 为 BD；丢失的那部分被称之为 deadweight loss DWL。

DWL 产生的原因是，由于征税减少了 \(Q_E\) 到 \(Q_T\)，而对于那一部分的生产者和消费者来说，消费者的 WTP 要高于 cost 是会带来整体的 welfare 的。

之后分析了一下 DWL 的大小：高度是一定的，那么这个三角形的大小取决于由于征税地阿莱的销售量的减少。商品的 elasticity 越大（斜率越小），由于价格的变化带来的销售量的减少也越大，DWL 也越大。例如（结合第 5 张弹性中的观点）

  • Breakfast cereal 相较于 sunscreen 有更接近的替代品，因此弹性更好，征税带来的 DWL 较大；
  • Hotel rooms in the short run 相较于 in the long run 弹性更差，DWL 更小；
  • At fancy restaurants 中，Groceries 相较于 meals 更是必需品，弹性更差，DWL 更小。

How Big Should the Government Be?

  • A bigger government provides more services, but requires higher taxes, which cause DWLs.

  • The larger the DWL from taxation, the greater the argument for smaller government.

  • The tax on labor income is especially important; it’s the biggest source of govt revenue.

  • For the typical worker, the marginal tax rate (the tax on the last dollar of earnings) is about 40%.

  • How big is the DWL from this tax? It depends on elasticity….

  • If labor supply is inelastic, then this DWL is small.

  • Some economists believe labor supply is inelastic, arguing that most workers work full-time regardless of the wage.

  • Other economists believe labor taxes are highly distorting because some groups of workers have elastic supply and can respond to incentives:

    • Many workers can adjust their hours, e.g., by working overtime.
    • Many families have a 2 nd earner with discretion over whether and how much to work.
    • Many elderly choose when to retire based on the wage they earn.
    • Some people work in the “underground economy” to evade high taxes.

9. 应用：国际贸易

通过比较没有国际贸易时的国内价格和世界价格，可以确定自由贸易的影响。国内价格低表明，该国在生产这种物品上有比较优势，而且将成为出口者。国内价格高表明，世界其他国家在生产这种物品上有比较优势，而且该国将成为进口者。

当一国允许贸易并成为一种物品的出口者时，该物品生产者的状况变好了，而该物品消费者的状况变坏了。当一国允许贸易并成为一种物品的进口者时，该物品消费者的状况变好了，而该物品生产者的状况变坏了。在这两种情况下，贸易的好处都大于损失。

关税——对进口物品征收的一种税——使市场向没有贸易时的均衡移动，因此，减少了贸易的好处。虽然国内生产者的状况变好了，而且政府收入增加了，但消费者的损失大于这些好处。

有各种限制贸易的观点：保护工作岗位、保卫国家安全、帮助幼稚产业、防止不公平竞争以及对外国的贸易限制做出反应。尽管这些观点在某些情况下有些道理，但经济学家相信，自由贸易通常是一种更好的政策。

  • A country will export a good if the world price of the good is higher than the domestic price without trade. Trade raises producer surplus, reduces consumer surplus, and raises total surplus.

  • A country will import a good if the world price is lower than the domestic price without trade. Trade lowers producer surplus but raises consumer and total surplus.

  • A tariff benefits producers and generates revenue for the govt, but the losses to consumers exceed these gains.

  • Common arguments for restricting trade include: protecting jobs, defending national security, helping infant industries, preventing unfair competition, and responding to foreign trade restrictions.

  • Some of these arguments have merit in some cases, but economists believe free trade is usually the better policy.

这一章是从 Welfare 的角度来看国际贸易：贸易可以带来福利的提升。

这里假设有一个 world price，而国家是 price taker，即市场份额很小。例如，对下面的国家来说， world price 为 6 美元，生产者和消费者都接受这一价格，没有贸易和进行贸易前后的情况如下

Other Benefits of International Trade

§ Consumers enjoy increased variety of goods.

§ Producers sell to a larger market, may achieve lower costs by producing on a larger scale.

§ Competition from abroad may reduce market power of domestic firms, which would increase total welfare.

§ Trade enhances the flow of ideas, facilitates the spread of technology around the world.

理想情况下自然是自由贸易可以带来福利，但是无限制的贸易也会带来福利的考量之外的一些问题；因此，出现了 关税 Tariff。

下面给出了由于关税造成的 DWL

  • 除了关税，另外一种限制国际贸易的方式是 进口配额 Import Quotas

对于关税的一些争议

  1. The jobs argument: Trade destroys jobs in the industries that compete against imports.

    Total unemployment does not rise as imports rise, because job losses from imports are offset by job gains in export industries.

    Even if all goods could be produced more cheaply abroad, the country need only have a comparative advantage to have a viable export industry and to gain from trade.

  2. The national security argument: An industry vital to national security should be protected from foreign competition, to prevent dependence on imports that could be disrupted during wartime.

    Fine, as long as we base policy on true security needs.

    But producers may exaggerate their own importance to national security to obtain protection from foreign competition.

  3. The infant-industry argument: A new industry argues for temporary protection until it is mature and can compete with foreign firms.

    Difficult for govt to determine which industries will eventually be able to compete and whether benefits of establishing these industries exceed cost to consumers of restricting imports. Besides, if a firm will be profitable in the long run, it should be willing to incur temporary losses.

  4. The unfair-competition argument: Producers argue their competitors in another country have an unfair advantage, e.g. due to govt subsidies.

    Great! Then we can import extra-cheap products subsidized by the other country’s taxpayers.

    The gains to our consumers will exceed the losses to our producers.

  5. The protection-as-bargaining-chip argument: Example: The U.S. can threaten to limit imports of French wine unless France lifts their quotas on American beef.

    Suppose France refuses. Then the U.S. must choose between two bad options:

    1. Restrict imports from France, which reduces welfare in the U.S.

    2. Don’t restrict imports, which reduces U.S. credibility.

10. 外部性 Externalities

当买者和卖者之间的交易间接影响第三方时，这种影响称为 外部性。如果一项活动产生了负外部性，例如污染，市场的社会最适量将小于均衡量。如果一项活动产生了正外部性，例如技术溢出效应，社会最适量将大于均衡量。

政府用各种政策来解决外部性引起的无效率。有时政府通过管制来防止从社会来看无效率的活动。有时政府通过矫正税来使外部性内部化。还有一种公共政策是发放许可证。例如，政府可以通过发放数量有限的污染许可量来保护环境。这种政策的结果与对污染者征收矫正税的结果大致相同。

受外部性影响的人有时可以用私人方法解决问题。例如，当一个企业给另一个企业带来了外部性时，两个企业可以通过合并把外部性内在化。此外，利益各方也可通过签订合约来解决问题。根据 科斯定理，如果人们能够无成本地谈判，那么，他们总可以达成一个资源有效配置的协议。但在许多情况下，在许多利益各方间达成协议是很困难的，从而科斯定理并不适用。

  • An externality occurs when a market transaction affects a third party. If the transaction yields negative externalities (e.g., pollution), the market quantity exceeds the socially optimal quantity. If the externality is positive (e.g., technology spillovers), the market quantity falls short of the social optimum.

  • The government can attempt to remedy the problem. It can internalize the externality using corrective taxes. It can issue permits to polluters and establish a market where permits can be traded. Such policies often protect the environment at a lower cost to society than direct regulation.

在第一章中的一个论断 Markets are usually a good way to organize economy activity. 然而会有一些例外的情况，例如这里的 外部性 就是其一（还比如市场非完全竞争），其为 the uncompensated impact of one person’s actions on the well-being of a bystander. 外部性可分为 negative 或 positive，取决于其对于他人是好是坏。

如何解决这一市场失效问题？还是第一章中的论断：Governments can sometimes improve market outcomes.

一些负外部性的例子：

  • Air pollution from a factory

  • The neighbor’s barking dog

  • Late-night stereo blasting from the dorm room next to yours

  • Noise pollution from construction projects

  • Health risk to others from second-hand smoke

  • Talking on cell phone while driving makes the roads less safe for others

在之前的 SD 曲线分析中，我们考虑的事实上是 private value 和 private cost；在负外部性的场景下，Social cost还包含了一部分的 external cost，因此总的成本曲线上移；然而市场均衡还是按照 private 曲线进行的，因此造成了市场失灵。

Internalizing the externality

  • 解决的策略是使这样的外部性成本内部化，例如征收 1 美元的 tax，就可以调整成本曲线要该有的位置。

一些正外部性的例子

  • Being vaccinated against contagious diseases protects not only you, but people who visit the salad bar or produce section after you.

  • R&D creates knowledge others can use.

  • People going to college raise the population’s education level, which reduces crime and improves government.

负外部性改变的是整个社会的「成本」，商品在生产的过程中并未将这一成本考虑进去；而正外部改变的是社会的「social value」，因此这一商品产生了 external benefit 而这并未在市场中被考虑到。因此，正外部性将造成总的 Social value 曲线高于私人的需求曲线。

  • 一种补偿正外部性的方式是 津贴 subsidize goods with positive externalities

下面进一步讨论了控制外部性的一些政策

  • Command-and-control policies regulate behavior directly. Examples:
    • limits on quantity of pollution emitted
    • requirements that firms adopt a particular technology to reduce emissions
  • Market-based policies provide incentives so that private decision-makers will choose to solve the problem on their own. Examples:
    • corrective taxes and subsidies
    • tradable pollution permits

下面挨个儿来说

  • Corrective tax: a tax designed to induce private decision-makers to take account of the social costs that arise from a negative externality.
    • Also called Pigouvian taxes after Arthur Pigou (1877-1959).
    • The ideal corrective tax = external cost
  • corrective subsidy
    • For activities with positive externalities, ideal corrective subsidy = external benefit

比较了强制的监管措施和以上的矫正型税收之间的关系 Corrective Taxes vs. Regulations

  • Different firms have different costs of pollution abatement.

  • Efficient outcome: Firms with the lowest abatement costs reduce pollution the most.

  • A pollution tax is efficient:

  • Firms with low abatement costs will reduce pollution to reduce their tax burden.

  • Firms with high abatement costs have greater willingness to pay tax.

  • In contrast, a regulation requiring all firms to reduce pollution by a specific amount not efficient.

因此，Corrective taxes are better for the environment:

  • The corrective tax gives firms incentive to continue reducing pollution as long as the cost of doing so is less than the tax.
  • If a cleaner technology becomes available, the tax gives firms an incentive to adopt it.
  • In contrast, firms have no incentive for further reduction beyond the level specified in a regulation.

最后是 Tradable Pollution Permits

  • A tradable pollution permits system reduces pollution at lower cost than regulation.
    • Firms with low cost of reducing pollution do so and sell their unused permits.
    • Firms with high cost of reducing pollution buy permits.
  • Result: Pollution reduction is concentrated among those firms with lowest costs.

比较了一下可交易的污染许可和矫正型税收的关系：生产者的污染需求同样是向下倾斜的，因此可以按照市场平衡的逻辑进行，使用可交易的污染许可，可以使得这一市场自行达成平衡；而对于污染税来说，其对于污染控制的效率更低。

除了政策的手段，对于外部性的处理还可以有一些 private 的手段。包括

  • Moral codes and social sanctions, e.g., the “Golden Rule”
  • Charities, e.g., the Sierra Club 塞拉俱乐部，美国一个草根环境组织
  • Contracts between market participants and the affected bystanders

The Coase theorem: If private parties can costlessly bargain over the allocation of resources, they can solve the externalities problem on their own.

下面讲了科斯定理的一个例子：一个宠物狗晚上叫造成负外部性的情况。

比较好理解，蓝框部分指的是，无论是从 Dick has the right to keep Spot 还是 Jane has the legal right to peace and quiet 的角度来看，最终达成的和解都是有效率的。

然而，上述的讨论是理想情况，在现实中会存在着各种的阻力 Why Private Solutions Do Not Always Work

  • Transaction costs:

    The costs parties incur in the process of agreeing to and following through on a bargain.

    These costs may make it impossible to reach a mutually beneficial agreement.

  • Stubbornness:

    Even if a beneficial agreement is possible, each party may hold out for a better deal.

  • Coordination problems:

    If # of parties is very large, coordinating them may be costly, difficult, or impossible.

外部性 externality：一个人的行为对旁观者福利的无补偿的影响（正负）。 例子：纸张副产品二恶英 dioxin；汽车废气；修复历史建筑（正）；新技术

10.1 外部性和市场无效率

福利经济学：回顾；负的外部性（铝市场，社会成本大于私人成本，最适量小于均衡数量，对策：征税）；正的外部性（教育，社会价值大于私人价值，最适量小于均衡数量，对策：补贴）【供给对应成本，需求对应价值】 #注意 外部性内部化：改激励，以使人们考虑到自己行为的外部效应。（人们会对激励做出反应 #原理）

10.2 针对外部性的公共政策

命令与控制政策：管控（如规定工厂可排放的最高污染）；以市场为基础的政策

  1. 矫正性税收与补贴（比管控更有效率）；以市场为基础的政策
  2. 可交易的污染许可证（矫正说可以确定污染的价格，污染权的供给曲线完全有弹性，而需求曲线决定了污染量；污染许可证规定了污染量，供给曲线完全无弹性，而需求曲线的位置决定了污染的价格）

矫正税corrective taxes（Pigovian taxes）：旨在引导私人决策者考虑负外部性引起的社会成本的税收。#定义 （矫正税与大多数其他税不同，矫正说改变了激励，使其考虑到外部性的存在，从而使资源配置向社会最适水平移动。因此，矫正说既增加了政府的收入，又提高了经济效率。）

10.3 外部性的私人解决方法

私人解决方法的类型（道德规范和社会约束、慈善行为、有关各方的利己来解决、利益各方签订合约）；科斯定理；为什么私人解决方法并不总是有效（交易成本、谈判很容易破裂、利益各方人数众多时，达成有效率的协议尤其困难）

科斯定理 Coase Theorem：认为如果私人各方可以无成本地就资源配置进行协商，那么，他们就可以自己解决外部性问题地一个命题。 #定理 （最初的权力分配对市场达到有效率结果的能力无关紧要。） 交易成本 transcation cost：各方在达成协议与遵守协议过程中所发生的成本（起草和执行合约所需要的律师费；翻译） #定义

10.4 结论

看不见的手是力量强大的，但不是万能的。市场均衡使生产者剩余和消费者剩余之和最大化。当市场上买者和卖者是仅有的利益方时，从整个社会的角度来看，这种结果是有效率的。但是，当存在诸如污染等外部性效应时，评价市场结果时还要考虑第三方的福利。在这种情况下，市场中看不见的手也许不能有效地配置资源。 在某些情况下，人们可以自己解决外部性问题。科斯定理表明，利益各方可以相互谈判，并达成一个有效率的解决方案。但是，有时无法通过谈判达成一个有效率的结果，这也许是因为利益各方人数太多而使谈判变得困难。 当人们不能用私人方式解决外部性问题时，政府往往就会介入。但即使有了政府干预，社会也不应该完全放弃市场的力量。政府可以通过要求决策者承担他们行为的全部成本来解决外部性问题。例如，排污的矫正说可污染许可证就是为了使污染的外部性内部化。这些做法日益成为那些关心环境保护的人的政策选择。只要得到适当的调整，市场力量往往是解决市场失灵的最好办法。

11. 公共物品与公共资源

物品在是否具有排他性和竞争性上存在差别。如果阻止某个人使用某种物品是可能的，这种物品就具有排他性。如果一个人对某种物品的使用减少了其他人对同一物品的使用，这种物品就具有竞争性。市场运行最适用于既有排他性又有竞争性的私人物品。市场运行不适用于其他类型的物品。

公共物品既无竞争性又无排他性。公共物品的例子包括烟火表演、国防和基础知识的创造。由于不能对使用公共物品的人收费，所以在私人提供这种物品时，人们存在搭便车的激励。因此，政府提供公共物品，并以成本一收益分析为基础做出关于每种物品供给量的决策。 公共资源在消费中有竞争性但无排他性。例子包括公有的草地、清洁的空气和拥挤的道路。由于不能向使用公共资源的人收费，他们往往会过度地使用公共资源。因此，政府努力用各种方法限制公共资源的使用。

  • A good is excludable if someone can be prevented from using it. A good is rival in consumption if one person’s use reduces others’ ability to use the same unit of the good.

  • Markets work best for private goods, which are excludable and rival in consumption. Markets do not work well for other types of goods.

  • Public goods, such as national defense and fundamental knowledge, are neither excludable nor rival in consumption.

  • Because people do not have to pay to use them, they have an incentive to free ride, and firms have no incentive to provide them.

  • Therefore, the government provides public goods, using cost-benefit analysis to determine how much to provide.

  • Common resources are rival in consumption but not excludable. Examples include common grazing land, clean air, and congested roads.

  • People can use common resources without paying, so they tend to overuse them. Therefore, governments try to limit the use of common resources.

商品的分类：排他性和竞争性

  • A good is excludable if a person can be prevented from using it.
  • A good is rival in consumption if one person’s use of it diminishes others’ use.

由此区分出四类商品

  • 私人物品 Private goods: excludable, rival in consumption

    Example: food

  • 公共物品 Public goods: not excludable, not rival

    Example: national defense

  • 公共资源 Common resources: rival but not excludable

    Example: fish in the ocean

  • 俱乐部物品 Club goods: excludable but not rival

    Example: cable TV

例如，考虑一条公路，考虑其是否具有竞争性或排他性，竞争性意味着公路资源有限即是拥挤的，而排他性则指的是公路收费

Uncongested non-toll road: public good

Uncongested toll road: club good

Congested non-toll road: common resource

Congested toll road: private good

本章考虑的是两类 没有排他性（不收费？）的商品：公共物品和公共资源；由于没有价格机制的作用，会产生外部性；因此市场分配的结果不是有效率的，需要 Public policy 的干预。

Public Goods

一些例子：

  • National defense

  • Knowledge created through basic research

  • Fighting poverty

Public goods are difficult for private markets to provide because of the free-rider problem.

  • 搭便车 Free rider: a person who receives the benefit of a good but avoids paying for it

If good is not excludable, people have incentive to be free riders, because firms cannot prevent non-payers from consuming the good. 原因在于商品没有排他性，其他人不需要付费即可享用。

  • If the benefit of a public good exceeds the cost of providing it, govt should provide the good and pay for it with a tax on people who benefit.

  • Problem: Measuring the benefit is usually difficult.

  • Cost-benefit analysis: a study that compares the costs and benefits of providing a public good

  • Cost-benefit analyses are imprecise, so the

efficient provision of public goods is more difficult than that of private goods.

Common Resources

一些例子

  • Clean air and water
  • Congested roads
  • Fish, whales, and other wildlife

和公共物品一样，没有排他性，也有 free riders 的现象；而不同之处在于，其还具有竞争性，资源是有限的。

讲了 公地悲剧 The Tragedy of the Commons 的例子：考虑一个镇子在草地养羊的例子

  • The tragedy is due to an externality:

    Allowing one’s flock to graze on the common land reduces its quality for other families.

  • People neglect this external cost, resulting in overuse of the land.

一些解决方式：

  • Impose a corrective tax on the use of the land to “internalize the externality.”
    • Example: hunting & fishing licenses, entrance fees for congested national parks
  • Regulate use of the land (the “command-and-control” approach).
  • Auction off permits allowing use of the resource.
    • Example: spectrum auctions by the U.S. Federal Communications Commission
  • Divide the land, sell lots to individual families; each family will have incentive not to overgraze its own land.

还给了一个有趣的例子，说明 spam e-mails 是公共资源：其几乎没有成本，无法阻止其他公司使用垃圾广告邮件，因此没有排他性；另一方面，一旦某个公司使用了 spam，它就变得 less effective，因此其又具有竞争性。

由于其是公共资源，最终的结果就是其被滥用，which is why we get so much of it!

  • Public goods tend to be under-provided, while common resources tend to be over-consumed.

  • These problems arise because property rights are not well-established:

  • Nobody owns the air, so no one can charge polluters. Result: too much pollution.

  • Nobody can charge people who benefit from national defense. Result: too little defense.

  • The govt can potentially solve these problems with appropriate policies.

11.1 不同类型的物品

在提供人们需要的物品方面，市场能做到多好呢？对这问题的回答取决于所涉及的物品。 分类准则：排他性 excludablilty：一种物品具有的可以阻止一个人使用该物品的特定；消费中的竞争性rivalry in consumpation：一个人使用一种物品将减少其他人对该物品的使用的特性。#定义 私人物品 private goods：冰激凌蛋卷、衣服、拥挤的收费道路；公共物品 public goods：龙卷风报警器、国防、不拥挤的不收费道路；公共资源 coomon resources：海洋中的鱼、环境、拥挤的不收费道路；俱乐部物品 public goods/自然垄断：消防、有线电视、不拥挤的收费道路。#定义

本章考察没有排他性的物品：公共资源和公共物品；与外部性有关——因为这些有价值的东西没有价格。

11.2 公共物品（如7.4日焰火表演）

搭便车者的问题（政府可以潜在地解决这个问题，如焰火表演，若一个公共物品地总利益大于成本，政府收税来支付）；一些重要的公共物品（国防、基础研究、反贫困）；成本--收益分析的难题 搭便车者 free rider：得到一种物品的利益但避免为此付费的人。#定义 成本--收益分析：比较提供以中国公共物品的社会成本与社会收益的研究 #定义

11.3 公共资源

公地悲剧；一些重要的公共资源（清洁的空气和水、拥挤的道路、鱼、鲸和其他野生动物）； 公地悲剧 Tragedy of the Commons：一个寓言，说明从整个社会的角度看，为什么公共资源的使用大于何意的水平。#定义 结论：当一个人使用公共资源时，他就减少了其他人对这种资源的使用。由于这种负外部性，公共资源往往被过度使用。政府可以通过管制或税收减少公共资源的消耗来解决这个问题。此外，政府可以把公共资源变为私人物品（如17世纪英国圈地运动）。

11.4 结论：产权的重要性

在本章和上一章中，我们说明了存在一些市场不能充分提供的“物品”。市场不能确保我们呼吸的空气时清洁的，也不能确保我们的国家不受外国侵略。相反，社会依靠政府来保护环境并提供国防。 虽然我们在这两章考虑的问题产生于愈多不同的市场上，但他们有一个共同的主题。在所有的情况下，市场没有有效地配置资源，是因为没有很好地建立产权。这就是说，某些有价值的东西并没有在法律上有权控制它的所有者。例如，虽然没有人怀疑清洁的空气或国防等“物品”是有价值的，但没有一个人有权给它定一个价格，并从它的使用中得到利润。工厂污染太严重，是因为没有一个人能因为工厂派出污染而向它们收费；市场没有提供国防，是因为没有一个人能因为受到保卫的人获益而向它们收费。 当产权缺失引起市场失灵时，政府可以潜在地解决这个问题。有些时候，例如在出售污染许可证的情况下，解决方法是政府帮忙界定产权，从而释放市场的力量。另一些时候，例如在限制捕猎季节的情况下，解决方法是政府对私人行为进行管制。还有一些时候，例如在提供国防的情况下，解决方法是由政府提供市场不能提供的物品。在所有这些情况下，如果政策能得到很好的计划和实施，就可以使资源配置更有效率，从而增进经济福利。

12. 税制的设计

美国政府用各种税收筹集收入。联邦政府最重要的税是个人所得税和用于社会保障的工薪税。州与地方政府最重要的税是销售税和财产税。

税制的效率是指它给纳税人带来的成本。除了资源从纳税人向政府的转移，税收还有两种成本：第一种是由于税收改变了激励、扭曲了资源配置而带来的 无谓损失；第二种是遵从税法的 管理负担。

税制的平等涉及税收负担是否公平地在个人之间进行分配。根据受益原则，人们根据他们从政府得到的收益来纳税是公平的。根据支付能力原则，人们根据他们承受财务负担的能力来纳税是公平的。当评价税制的平等性时，记住从税收归宿研究中得出的一条结论是很重要的：税收负担的分配与税单的分配不是一回事。

当考虑税法的变动时，决策者经常面临效率与平等之间的权衡取舍。大多数关于税收政策争论的产生是因为人们对这两个目标的侧重不同。

12.1 美国政府的财政概况

12.2 税收和效率

12.3 税收和平等

12.4 结论：平等与效率之间的权衡取舍

几乎每一个人都认为平等和效率使税制的两个最重要的目标。但这两个目标往往使冲突的，特别使当根据税制的累进性来评价平等时。人们对税收政策的分歧万网是由于他们对这些目标的侧重不同。 罗纳德 里根1980；比尔 克林顿1992；乔治 W 布什；巴拉克 奥巴马2008 只靠经济学家并不能确定平衡效率与平等目标的最好办法。这个问题不仅涉及经济学，还涉及政治哲学。

13. 生产成本

企业的目标是利润最大化，利润等于总收益减总成本。

分析企业的行为时，重要的是要包括生产的 所有机会成本。一些机会成本是显性的，例如，企业支付给工人的工资。另一些则是隐性的，例如，企业所有者在其企业工作而不去找其他工作所放弃的工资。

企业的成本反映其生产过程。随着投入量的增加，典型企业的生产函数变得更加平坦，这表现了 边际产量递减 的性质。因此，随着产量的增加，企业的总成本曲线变得更加陡峭。

企业的总成本可以分为固定成本和可变成本。固定成本是在企业改变产量时不变的成本。可变成本是在企业改变产量时改变的成本。

企业的总成本可以派生出成本的两种相关的衡量指标。平均总成本 是总成本除以产量。边际成本 是产量增加一单位时总成本的增加量。

在分析企业行为时，画出平均总成本和边际成本的图形往往是有所帮助的。对一个典型企业来说，边际成本随着产量增加而增加。平均总成本随着产量增加先下降，然后随着产量进一步增加而上升。边际成本曲线总是与平均总成本曲线相交于平均总成本的最低点。

一个企业的成本往往取决于所考虑的时间框架。特别是，许多成本在短期中是固定的，但在长期中是可变的。结果，当企业改变其产量水平时，短期中的平均总成本可以比长期中增加得更快。

  • Implicit costs do not involve a cash outlay, yet are just as important as explicit costs to firms’ decisions.

  • Accounting profit is revenue minus explicit costs. Economic profit is revenue minus total (explicit + implicit) costs.

  • The production function shows the relationship between output and inputs.

  • The marginal product of labor is the increase in output from a one-unit increase in labor, holding other inputs constant. The marginal products of other inputs are defined similarly.

  • Marginal product usually diminishes as the input increases. Thus, as output rises, the production function becomes flatter, and the total cost curve becomes steeper.

  • Variable costs vary with output; fixed costs do not.

  • Marginal cost is the increase in total cost from an extra unit of production. The MC curve is usually upward-sloping.

  • Average variable cost is variable cost divided by output.

  • Average fixed cost is fixed cost divided by output. AFC always falls as output increases.

  • Average total cost (sometimes called “cost per unit”) is total cost divided by the quantity of output. The ATC curve is usually U-shaped.

  • The MC curve intersects the ATC curve at minimum average total cost.

When MC < ATC, ATC falls as Q rises. When MC > ATC, ATC rises as Q rises.

  • In the long run, all costs are variable.

  • Economies of scale: ATC falls as Q rises.

Diseconomies of scale: ATC rises as Q rises.

Constant returns to scale: ATC remains constant as Q rises.

这一章聚焦某一家公司，并假定公司的目标是最大化利润 \[ Profit=Total\ revenue-Total\ cost \] 对 cost 进行分解

  • Explicit costs require an outlay of money,

    e.g., paying wages to workers.

  • Implicit costs do not require a cash outlay,

    e.g., the opportunity cost of the owner’s time.

联系第一章的那个论断：The cost of something is what you give up to get it.

基于这两种成本的衡量方式，定义两种利润 Economic Profit vs. Accounting Profit

  • Accounting profit

    = total revenue minus total explicit costs

  • Economic profit

    = total revenue minus total costs (including explicit and implicit costs)

定义生产函数

  • A production function shows the relationship between the quantity of inputs used to produce a good and the quantity of output of that good.

  • The marginal product of any input is the increase in output arising from an additional unit of that input, holding all other inputs constant. \[ Marginal\ product\ of\ labor(MPL)={\Delta Q\over\Delta L} \]

边际生产递减

  • Diminishing marginal product:

    the marginal product of an input declines as the quantity of the input increases (other things equal)

再联系成本

  • Marginal Cost (MC) is the increase in Total Cost from producing one more unit: \[ MC={\Delta TC\over\Delta Q} \]

边际成本的重要性在于，其描述了在边际情况下，每生产一个单位的产品所需要的成本；这对于企业的决策很重要，若 MC 高于出售产品所得到的 revenue，则企业不会生产。

分解成本

  • Fixed costs (FC) do not vary with the quantity of output produced.
  • Variable costs (VC) vary with the quantity produced.
  • Total cost (TC) = FC + VC

基于上面的这组概念，绘制变化曲线

说明一下：固定成本不变，可变成本随着产生量的增加而增加，并且呈现边际上升的趋势（这里假设了生产很少的时候效率也不高），如这里的 MC 曲线所示，即边际成本一开始减小，之后不断上升。而平均来看，平均的固定成本必然是下降的，而由于边际成本的先下降后上升的趋势，AVC 也呈现类似的样态，不过由于是平均值所以更加平缓；而 ATC（无论是这样的情形还是假设边际成本没有下降而是不断增加）曲线的样子一般都是先下降后上升。

另外需要注意的是，考虑到 MC 关注的是两个生产量之前的成本增加情况，所以是画在 Q 曲线半整数点的位置上的。

根据 ATC 的 U 形曲线性质，定义有效规模

  • Efficient scale: The quantity that minimizes ATC.

注意到，ATC 的最低点和 MC 曲线密切相关：当 ATC 大于 MC 时，增加一单位生产所需要的成本低于平均成本，因此 ATC 是下降的。即，边际成本曲线总是与平均总成本曲线相交于平均总成本的最低点。

  • 注意，上面考虑的是一家工厂在短期内的情况：其 FC 一般认为不可变

  • 然而，长期来看，FC 也是可变的，例如改变工厂规模；

  • 不同规模的通常的固定成本不同，ATC 曲线有不一样，例如下面考虑有三个 size 的工厂：S, M, L

根据生产量的不同，工厂会调整规模以达到最优的效率；而一般来说现实中不仅有三类而是更多，于是

  • Economies of scale occur when increasing production allows greater specialization: workers more efficient when focusing on a narrow task.
  • Diseconomies of scale are due to coordination problems in large organizations. E.g., management becomes stretched, can’t control costs.

总结一下，企业在经营的过程中，成本是其重要的考量因素，本章介绍了几类不同的成本概念；下面的几章介绍了企业在不同的市场中如何运用这一概念达到最大化利润的目的。

14. 竞争市场上的企业

由于竞争企业是 价格接受者，所以它的收益与产量是同比例的。物品的价格等于企业的平均收益和边际收益。

为了使利润最大化，企业选择使边际收益等于边际成本的产量。由于竞争企业的边际收益等于市场价格，所以企业选择使价格等于边际成本的产量。因此，企业的边际成本曲线又是它的供给曲线。

在短期中，当企业不能收回其固定成本时，如果物品价格小于平均可变成本，企业将选择暂时 停止营业。在长期中，当企业不能收回其固定成本和可变成本时，如果价格小于平均总成本，企业将选择 退出市场。

在可以自由进入与退出的市场上，长期中利润为零。在长期均衡时，所有企业都在有效规模上生产，价格等于最低平均总成本，而且，企业数量会自发调整，以满足在这种价格时的需求量。

需求变动在不同时间框架之内有不同影响。在短期中，需求增加引起价格上升，并带来利润，而需求减少引起价格下降，并带来亏损。但如果企业可以自由进入和退出市场，那么，在长期中企业数量将自发调整，使市场回到零利润均衡。

  • For a firm in a perfectly competitive market, price = marginal revenue = average revenue.

  • If P > AVC, a firm maximizes profit by producing the quantity where MR = MC. If P < AVC, a firm will shut down in the short run.

  • If P < ATC, a firm will exit in the long run.

  • In the short run, entry is not possible, and an increase in demand increases firms’ profits.

  • With free entry and exit, profits = 0 in the long run, and P = minimum ATC.

完全竞争市场的特点

  1. Many buyers and many sellers.

  2. The goods offered for sale are largely the same.

  3. Firms can freely enter or exit the market.

Because of 1 & 2, each buyer and seller is a “price taker” – takes the price as given.

由于在竞争市场上，卖方和买方均为价格接受者，因此其收益呈现上面的特点。

  • 在竞争市场上，\(MR=P\) ，注意这在其他市场中并不成立

另外，MR 和 MC 的关系，有

  • If MR > MC, then increase Q to raise profit.

对于商家来说，他们的决策 think at the margin，当边际收益大于边际成本时，增加产量可以提升利润，因此 MR 和 MC 决定了商家的决策。

另外，MC 和商家的供应量的关系：根据上述分析，可知商家的 MR 曲线就是其供给曲线。

Shutdown vs. Exit

  • Shutdown: 停止营业

    A short-run decision not to produce anything because of market conditions.

  • Exit: 退出市场

    A long-run decision to leave the market.

注意到 shutdown 是短期内的决策，这时还会有 FC；而 exit 则是完全的退出。

考虑商家选择 shutdown 的决策：

  • 其停止营业付出的代价是这一期间内的总营收 TR，而其是获得的「收益」是不再营业而节省下来的 VC；

  • 因此当 TR<VC 的时候，商家选择shutdown，平均之后，即当 \[ P<AVC \] 时，营业所获得的平均利润无法补充生产的代价，会歇业

  • 如下图所示，注意到商家的供给曲线是 MC；而当价格下降到 MC 和 ATC 曲线交点之下时，停止营业。

这里没有考虑 FC，因为这是短期内无法改变的，即沉没成本

  • 沉没成本 Sunk cost: a cost that has already been committed and cannot be recovered
    • Sunk costs should be irrelevant to decisions; you must pay them regardless of your choice.
    • FC is a sunk cost: The firm must pay its fixed costs whether it produces or shuts down.
    • So, FC should not matter in the decision to shut down.

注意到，FC 在长期内也是「可变的」。在上图中，若 P 在AVC 和 ATC 之前，商家会选择生产

  • 然而，此时出售商品获得的营收无法补偿平均成本，这时商家仍然是亏本的；

  • 因此，影响商家是否进入或退出市场的，是 P 和 ATC 的关系

  • 当 \[ P<ATC \] 时，长期来看，商家会选择退出市场

  • 类似地，当 \[ P>ATC \] 时，新公司会选择进入该市场

最后总结一下，长期内竞争市场下溢价企业的供给曲线

Market Supply

从对于一家企业的分析转向整个市场，考虑其供给。假设

  • All existing firms and potential entrants have identical costs.
  • Each firm’s costs do not change as other firms enter or exit the market.
  • The number of firms in the market is
    • fixed in the short run (due to fixed costs)
    • variable in the long run (due to free entry and exit)

是比较理想的，出于竞争市场的假设。

  • 市场的供给量是所有企业的供给量之和
  • 在短期内，企业的数量是固定的
  • 每家企业都遵循利润最大化原则，因此生产量为 \(MC=MR\) 的点
  • 而我们假设每家企业的成本曲线是一样的，由此可以计算整个市场上的供给
  • 而在长期内，由于 Entry & Exit，企业的数量是可变的，供给量的变动带来价格的变化
  • 因此，长期的均衡点，发生在 \(P=ATC\) 的时候，即每个企业都是 零利润的。

Long-run equilibrium: The process of entry or exit is completeremaining firms earn zero economic profit.

  • 我们知道，在竞争市场上，企业会选择生产量使得 \(P=MC\)

  • 而由于零利润的平衡条件，有 \(MC=ATC\) ；而在上一章中，我们知道 MC intersects ATC at minimum ATC，因此这时 ATC 为最低点

  • 也即，在 LR 中， \[ P=\min ATC \]

还有一个疑问：Why Do Firms Stay in Business if Profit = 0?

  • Recall, economic profit is revenue minus all costs, including implicit costs like the opportunity cost of the owner’s time and money.

  • In the zero-profit equilibrium,

    • firms earn enough revenue to cover these costs
    • accounting profit is positive

这里的 cost 衡量的是总体的机会成本，由此计算的 Profit=0 时，economic profit=0，但是 accounting profit 为正。

需求变化的影响

在竞争市场下，

  • 短期内，需求的上升带来价格上升，利润大于零；
  • 而长期内，由于自由进出的假设，正利润会吸引企业进入该市场，最终平衡的结果仍然是：1. 利润为零；2. 价格维持在使得 LRATC 最低点的位置
  • 如下图；这意味着， The LR market supply curve is horizontal at P = minimum ATC.

Why the LR Supply Curve Might Slope Upward

对上述结论的一些补充

  • The LR market supply curve is horizontal if
    • all firms have identical costs, and
    • costs do not change as other firms enter or exit the market.
  • If either of these assumptions is not true, then LR supply curve slopes upward.

简言之，就是上述的讨论所预设的两个假定不满足

  • Firms Have Different Costs 现实中不同企业的 cost 是有高有低的，直觉来看原本留在市场中的是那些成本最低的企业；而价格上升，使得那些成本偏高的企业也进入市场，造成了整体的 LRATC 曲线上扬，也就造成了长期 S 曲线不是水平而微微上扬的结果；此时，对于原本那些 cost 较低的企业来说利润为正；
  • Costs Rise as Firms Enter the Market 另一个假设要求企业的成本不随企业量的增长而改变，而现实中资源是有限的；P 的增长使得市场上的供应量增加，造成了成本的增长。

本章的目的是考察就竞争市场上的企业如何做出生产决策。

14.1 什么是竞争市场

竞争市场competitive market含义：完全竞争市场，有许多交易相同产品的买者与卖者，以至于每一个买者和卖者都是价格接收者的市场。 竞争企业的收益：价格不变，总收益与产量同比例变动 平均收益AR；边际收益MR

14.2 利润最大化与竞争企业的供给曲线

边际成本曲线和企业的供给决策：（对于竞争企业来说，企业产品的解各既等于平均收益ATR，也等于其边际收益MR #Note ）在本质上，由于企业的边际成本曲线决定了企业在任何一种价格时愿意供给的物品数量，因此，边际成本曲线也是竞争企业的供给曲线。（供给量为水品价格线与边际成本曲线的相交点） 企业的短期停止营业决策：停止营业的标准是：P < ATC。竞争企业的短期供给曲线是边际成本曲线在平均可变成本曲线上的那一部分。 覆水难收与其他沉没成本 sunk cost：因此，竞争企业的短期供给曲线是边际成本曲线在平均可变成本曲线上的那一部分，而且，固定成本的大小对供给决策无关紧要。 企业退出或进入一个市场的长期决策：退出标准：P < ATC。反之进入。如果企业在市场中，它将生产使边际成本等于物品价格的产量。竞争企业的长期供给曲线是边际成本位于平均总成本曲线之上的部分。 用竞争企业图形来衡量利润：利润 = (P - ATC) * Q。#Note

14.3 竞争市场的供给曲线

短期：有固定数量企业的市场供给：简单企业供给 * 数量 长期：有进入和退出的市场供给：有利则进入，因此，在这种进入和退出过程结束时，仍然留在市场上的企业的经济利润必定为零。来看利润公式，大于零时进入，反之退出。——得到结论，只有当价格和平均总利润相同时，进入和退出才结束。再由刚刚企业同时使价格等于边际成本来实现利益最大化，因此P = ATC = MC，平均总成本最低点（平均总成本=边际成本）为企业的有效规模。因此，在可以自由进入与退出的竞争市场的长期均衡中，企业一定实在其有效规模上运营。 如果竞争企业利润为零，为什么它们要留在市场上：区分经济利润和会计利润。 短期与长期的需求移动：企业的进入和退出使长期市场供给曲线使完全有弹性的（需求曲线水平，短期供给线向右上方）#Note 为什么长期供给曲线向右上方倾斜：1. 用于生产的资源数量可能是有限的；2. 不同企业可能有不同的成本。（注意，如果企业有不同的成本，一些企业在长期内也能盈利，因为退出考虑的边际企业的平均总成本=价格）

14.4 结论

如果该市场中的企业是竞争的和利润最大化的，则一种物品的价格等于生产这种物品的边际成本。此外，如果企业可以自由进入和退出市场，价格还等于可能的最低平均总成本。

15. 垄断

垄断者是在其市场上为唯一卖者的企业。当一个企业拥有一种关键资源，当政府给一个企业排他性地生产一种物品的权利，或者当一个企业可以比许多同行企业以较低成本供给整个市场时，垄断就产生了。

由于垄断者是其市场上唯一的生产者，所以它面临向右下方倾斜的产品 需求曲线。当垄断者增加一单位产量时，就引起它的产品价格下降，这就减少了所有单位的产量赚到的收益量。因此，垄断者的边际收益总是低于其物品的价格。

和竞争企业一样，垄断企业也通过生产边际收益等于边际成本的产量来实现利润最大化。这时垄断者根据需求量选择价格。与竞争企业不同，垄断企业的价格高于它的边际收益，因此它的价格高于边际成本。

垄断者利润最大化的产量水平低于使消费者剩余与生产者剩余之和最大化的产量水平。这就是说，当垄断者收取高于边际成本的价格时，一些对物品评价大于其生产成本的消费者不再购买这种物品。因此，垄断引起的 无谓损失 类似于税收引起的无谓损失。

垄断者通常可以通过根据买者的支付意愿对同一种物品收取不同的价格来增加利润。这种 价格歧视 的做法可以通过使一些本来不想购买的消费者购买物品从而增加经济福利。在完全价格歧视的极端情况下，垄断的无谓损失完全消除了。而且，市场上所有剩余都归垄断生产者。在更一般的情况下，当价格歧视不完全时，与单一垄断价格相比，它会增加或减少福利。

决策者可以用四种方式对垄断行为的无效率做出反应：用反托拉斯法使行业更具竞争性；管制垄断者收取的价格；把垄断者变为政府经营的企业；或者，如果与政策不可避免的不完善性相比，市场失灵的程度相对要小，政府可以选择不作为。

  • A monopoly firm is the sole seller in its market.

Monopolies arise due to barriers to entry, including: government-granted monopolies, the control of a key resource, or economies of scale over the entire range of output.

  • A monopoly firm faces a downward-sloping demand curve for its product. As a result, it must reduce price to sell a larger quantity, which causes marginal revenue to fall below price.

  • Monopoly firms maximize profits by producing the quantity where marginal revenue equals marginal cost. But since marginal revenue is less than price, the monopoly price will be greater than marginal cost, leading to a deadweight loss.

  • Monopoly firms (and others with market power) try to raise their profits by charging higher prices to consumers with higher willingness to pay. This practice is called price discrimination.

  • Policymakers may respond by regulating monopolies, using antitrust laws to promote competition, or by taking over the monopoly and running it. Due to problems with each of these options, the best option may be to take no action.

这一章研究垄断 monopoly，其和竞争市场中的企业的区别在于，其拥有 market power，能够影响市场价格。

垄断的原因是 barriers to entry

  1. A single firm owns a key resource.

    E.g., DeBeers owns most of the world’s diamond mines

  2. The govt gives a single firm the exclusive right to produce the good.

    E.g., patents, copyright laws

  3. Natural monopoly: a single firm can produce the entire market Q at lower cost than could several firms.

    Example: 1000 homes need electricity

    ATC is lower if one firm services all 1000 homes than if two firms each service 500 homes.

注意到，我们在研究竞争市场时用的是企业的 S 曲线（MC），因为在这种情况下单一企业是价格的接受者，其面临的是一条水平的 D 曲线；而在垄断市场下，企业是唯一的 seller，因此其面临的 D 曲线就是整个市场的向下倾斜的 D 曲线。

而由于需求曲线的变动，造成了这一市场和竞争市场的一个重要区别

  • 此时 \(MR\ne P\)

供给量的增长造成了价格的下降（不是因果关系），使得 MR 要小于 P。

当然，垄断企业本着利润最大化的原则，决定产量 Q 的法则还是边际情况：MR=MC，如下图所示

此时，由于 Q 由 MC 和 MR 决定，P 不等于 ATC，也就是说，垄断企业的利润不等于零。

A Monopoly Does Not Have an S Curve

  • A competitive firm

    • takes P as given
    • has a supply curve that shows how its Q depends on P.

  • A monopoly firm

    • is a “price-maker,” not a “price-taker”
    • Q does not depend on P; Q and P are jointly determined by MC, MR, and the demand curve.

Hence, no supply curve for monopoly. 这里的逻辑是：在竞争市场中，企业是价格接受者，P 决定了其产量（P=MC 时候的量），也即有 S 曲线；而在垄断市场中，企业是「价格制定者」，Q 并不直接由 P 决定，而是取决于 MR 和 MC 曲线，并且是利用 Q 和 D 曲线得到价格 P 的，因此其没有一条显式的描述 PQ 关系的曲线，即不存在 S 曲线。

The Welfare Cost of Monopoly

在竞争市场的平衡中，P > MR = MC，也就是说边际情况的消费者的 WTP 是要高于生产者的 cost 的，即会产生 DWL

在这一场景下，商家还可能制定差异化定价以进一步提高利润

  • Price discrimination: selling the same good at different prices to different buyers.

价格歧视的例子

  • Movie tickets

    Discounts for seniors, students, and people who can attend during weekday afternoons. They are all more likely to have lower WTP than people who pay full price on Friday night.

  • Airline prices

    Discounts for Saturday-night stayovers help distinguish business travelers, who usually have higher WTP, from more price-sensitive leisure travelers.

  • Discount coupons

    People who have time to clip and organize coupons are more likely to have lower income and lower WTP than others.

  • Need-based financial aid

    Low income families have lower WTP for their children’s college education. Schools price-discriminate by offering need-based aid to low income families.

  • Quantity discounts

    A buyer’s WTP often declines with additional units, so firms charge less per unit for large quantities than small ones.

    Example: A movie theater charges $4 for a small popcorn and $5 for a large one that’s twice as big.

Public Policy Toward Monopolies

  • Increasing competition with antitrust laws

    Ban some anticompetitive practices, allow govt to break up monopolies.

    e.g., Sherman Antitrust Act (1890), Clayton Act (1914)

  • Regulation

    § Govt agencies set the monopolist’s price.

    For natural monopolies, MC < ATC at all Q, so marginal cost pricing would result in losses.

    If so, regulators might subsidize the monopolist or set P = ATC for zero economic profit.

  • Public ownership

    Example: U.S. Postal Service

    Problem: Public ownership is usually less efficient since no profit motive to minimize costs

  • Doing nothing

    The foregoing policies all have drawbacks, so the best policy may be no policy.

竞争企业接受市场给定的其产品的价格，并选择供给量，以使价格等于边际成本。于此相比，垄断者收取高于其边际成本的价格。

15.1 为什么会产生垄断

垄断企业monopoly：作为一种没有相近替代物的产品的唯一卖者的企业。#Def 垄断产生的基本原因是进入壁垒，而进入壁垒又有三种主要形成原因：1. 垄断资源；2. 政府管制；3. 生产流程。 垄断资源：虽然关键资源的排他性所有权是垄断的一个潜在起因，但实际上垄断很少是产生于这种原因。 政府创造的垄断：1. 专利法；2. 版权法。有关专利和版权的法律既有利益也有成本。 自然垄断 natural monopoly：由于一个企业能以低于两个或更多企业的成本向整个市场供给一种物品或劳务而产生的垄断。例子：供水，必须铺设管道，只有一家企业提供服务时成本最低。11章，有排他性而无竞争性的物品，如很少使用不拥挤的桥。

15.2 垄断者如何做出生产与定价决策

垄断与竞争：竞争企业和垄断企业之间的关键差别在于垄断企业影响其产品价格的能力。（调整向市场供给的产量来改变产品的价格）。考虑需求曲线：竞争企业面临一条水平的需求曲线（14.3），垄断企业因其时唯一卖者，它的需求曲线就是市场需求曲线，右下方倾斜。市场需求曲线限制了垄断者通过其市场势力来获得利润的能力。 垄断者的收益：垄断者的边际收益MR总小于其价格（与竞争不同）。 利润最大化：垄断者的利润最大化产量是由边际收益曲线与成本曲线的交点决定的。对于竞争企业：\(P=MR =MC\)，对于垄断企业：\(P>MR=MC\)。注意，都是边际收益 = 边际成本。重要差别：竞争市场上，价格等于边际成本，而在垄断市场上，价格大于边际成本。 垄断者的利润：\(利润 = (P - ATC) * Q\) ，和竞争企业同。

15.3 垄断的福利代价

无谓损失：可以在需求曲线与边际成本曲线相交之处找出社会有效率的产量。垄断者生产的产量小于社会有效率的产量。无谓损失三角形。垄断引起的无谓损失类似于税收引起的无谓损失，区别在于，政府得到了税收收入，而私人企业得到了垄断利润。 垄断利润：是一种社会代价吗

15.4 价格歧视

价格歧视 price discrimination：以不同价格向不同顾客出售同一种物品的经营做法。 关于定价的一个寓言，“定价寓言”的寓意：1. 价格歧视是利润最大化垄断者的一种理性策略。2. 价格歧视要求能根据支付意愿划分顾客，推论是某些市场势力会阻止企业实行价格歧视，其中一种力量是套利。3. 价格歧视可以增进经济福利（注意书中例子带来的福利表现为生产者剩余更高，而非消费者剩余） 对价格歧视的分析：完全价格歧视；不完全价格歧视可能增进、减少市场总剩余，或不变。唯一确定的：价格歧视增加了垄断利润。

15.5 针对垄断的公共政策

15.6 结论：垄断的普遍性

16. 垄断竞争

垄断竞争市场有三个特点：许多企业、有差别的产品和自由进入。 * 垄断竞争市场的均衡在相关的两个方面不同于完全竞争市场。第一，垄断竞争市场上的每个企业有过剩生产能力。也就是说，它在平均总成本曲线向石下方倾斜的部分运营。第二，每个企业都收取高于边际成本的价格。 * 垄断竞争没有完全竞争所有合意的特点，存在由高于边际成本的价格加成引起的垄断的标准无谓损失。此外，企业的数量（以及产品的种类）可能过多或过少。实际上，决策者纠正这些无效率的能力是有限的。 * 垄断竞争中固有的产品差别使企业使用广告与品牌。广告与品牌的批评者认为，企业用广告控制了消费者的偏好，并减少了竞争；广告与品牌的辩护者则认为，企业用这些方法向消费者提供信息，并使价格和产品质量上的竞争更为激烈。

17. 寡头

  • 寡头通过形成一个卡特尔并像垄断者一样行事以使自己的总利润最大化。但如果寡头独立地做出生产决策，结果是产量大于垄断产量，价格低于垄断价格。在寡头市场上企业数量越多，产量和价格越接近于竞争状态下的水平。
  • 因徒困境表明，利己使人们即使在合作符合他们共同利益时也无法维持合作。因徒困境的逻辑适用于许多情况，包括军备竞赛、公共资源问题和寡头。
  • 决策者用反托拉斯法来防止寡头从事减少竞争的行为。这些法律的适用性是有争议的，因为有些看来可能减少竞争的行为实际上可能有合理的经营目的。

18. 生产要素市场

  • 经济的收入是在生产要素市场上分配的。三种最重要的生产要素是劳动、土地和资本。
  • 要素需求，例如劳动需求，是一种派生需求，它产生于用这些要素生产物品与劳务的企业。竞争的、以利润最大化为目标的企业在某要素的边际产量值等于其价格这一点上使用该要素。
  • 劳动的供给产生于个人在工作和闲暇间的权衡取舍。向右上方倾斜的劳动供给曲线意味着人们对工资上升的反应是做更多工作和少享受闲暇。
  • 支付给每种要素的价格的调整使该要素的供求趋于平衡。由于要素需求反映了该要素的边际产量值，在均衡时每种要素根据其对物品和劳务生产的边际贡献得到报酬。
  • 由于生产要素是同时使用的，因此，任何一种要素的边际产量都取决于可以得到的所有要素量。因此，一种要素供给的变动会改变所有要素的均衡收入。

19. 收入与税收

  • 工人由于许多原因而赚到不同的工资。在某种程度上，工资差别是对工人工作特性的补偿。在其他条件相等时，从事艰苦、乏味工作的工人得到的工资高于从事轻松、有趣工作的工人。
  • 人力资本多的工人得到的工资高于人力资本少的工人。累积的人力资本的收益是很高的，而且在过去20年来一直在增加。
  • 虽然受教育年限、经验和工作特性都像理论所预期的那样影响收入，但仍有许多收入差别不能用经济学家可以衡量的东西来解释。收入中无法解释的变动主要归因于天生的能力、努力和机遇。
  • 一些经济学家提出，受教育更多的人得到更高工资并不是因为教育提高了其生产率，而是因为有更高天赋的工人把教育作为一种向雇主显示他们高能力的信号。如果这种信号理论正确的话，那么，提高所有工人的受教育程度就不会提高整个工资水平。
  • 有时工资会高于使供求平衡的水平。高于均衡的工资产生的三个原因是最低工资法、工会和效率工资。
  • 收入中的一些差别是基于种族、性别或其他因素的歧视。但是，歧视的衡量是很困难的，因为必须根据人力资本和工作特性的差别进行矫正。
  • 竞争市场倾向于限制歧视对工资的影响。如果一个工人群体的工资由于与边际生产率无关的原因而低于另一个工人群体，那么，非歧视企业将比歧视企业盈利更多。因此，利润最大化行为可以减少歧视性工资差别。如果顾客愿意向歧视企业支付更多，或如果政府通过要求企业歧视的法律，竞争市场上的歧视就会持续下去。

20. 收入不平等与贫困

  • 收入分配数据表明了我们社会中存在的巨大不平等。最富有的1/5家庭的收入是最穷的1/5家庭的收入的十倍还多。
  • 由于实物转移支付、经济生命周期、暂时收入和经济流动性对于理解收入变动如此重要，以至于要用某一年的收入分配数据来判断我们社会中的不平等程度是很困难的。当考虑到这些其他因素时，它们总倾向于表明经济福利的分配比年收入的分配更平等。
  • 政治哲学家关于政府在改变收入分配中的作用的观点并不相同。功利主义者(例如，约翰·斯图亚特·穆勒）选择使社会中每个人效用之和最大化的收入分配。自由主义者（例如，约翰·罗尔斯）决定收入分配时，我们仿佛被置于“无
  • 知面纱”之下，这使我们不了解自己的生活状况。自由至上主义者（例如，罗伯特·诺齐克）要求政府保护个人权利以保证一个公正的过程，但不用关注其所引起的收入分配结果的不平等。
  • 有许多旨在帮助穷人的不同政策——最低工资法、福利、负所得税以及实物转移支付。虽然这些政策都帮助了一些家庭脱贫，但它们也有意料之外的副作用。由于经济援助随着收入增加而减少，因此，穷人往往面临很高的有效边际税率。这种高有效税率不鼓励贫困家庭依靠自己的力量脱贫。

21. 消费者选择理论

  • 消费者预算约束线表示在其收入与物品价格为既定时，他可以购买的不同物品的可能组合。预算约束线的斜率等于这些物品的相对价格。
  • 消费者的无差异曲线代表其偏好。无差异曲线表示能使消费者同样满足的各种物品组合。消费者对较高无差异曲线上各点的偏好大于对较低无差异曲线上的各点。任何一点上无差异曲线的斜率是消费者的边际替代率——消费者愿意用一种物品交换另一种物品的比率。
  • 消费者通过选择既在预算约束线上又在最高无差异曲线上的一点来实现最优化。在这一点上，无差异曲线的斜率(物品之间的边际替代率）等于预算约束线的斜率（物品的相对价格）。
  • 当一种物品价格下降时，对消费者选择的影响可以分解为收入效应和替代效应。收入效应是由于价格降低使消费者状况变好而引起的消费变动。替代效应是由于价格变动鼓励更多地消费变得相对便宜的物品而引起的消费变动。收入效应反映在从较低无差异曲线向较高无差异曲线的移动上，而替代效应表现为沿着一条无差异曲线向有不同斜率的点的变动上。
  • 消费者选择理论适用于许多情况。它可以解释为什么需求曲线有可能向右上方倾斜，为什么工资提高既可能增加也可能减少劳动供给量，为什么利率提高既可能增加也可能减少储蓄。

22. 微观经济学前沿

  • 在许多经济交易中，信息是不对称的。当存在隐蔽性行为时，委托人会关注因代理人道德风险问题引起的损失。当存在隐蔽性特征时，买者会关注卖者中的逆向选择问题。私人市场有时用发信号和筛选来应对不对称信息。
  • 虽然政府政策有时可以改善市场结果，但政府本身也是不完善的制度。康多塞悖论说明，多数原则没有引起社会有传递性的偏好；而阿罗不可能性定理说明，没有一种投票制度是完美的。在许多情况下，民主制度将产生中值选民想要的结果，而无论其他选民的偏好是什么。此外，那些决定政府政策的人会受利己而不是国家利益的驱动。
  • 心理学和经济学的研究表明，人的决策比传统经济理论所假设的要复杂。人们并不总是理性的，他们关心经济结果的公正性（即使对他们自己有不利影响）,而且，他们可能具有前后不一致性。

术语表

  • 支付能力原则（ability-to-pay principle)认为应该根据一个人可以承受的负担来对这个人征税的思想。
  • 绝对优势（absolute advantage)用比另一个生产者更少的投入生产某种物品的能力。
  • 会计利润（accounting profit)总收益减总显性成本。
  • 逆向选择（adverse selection)从无信息一方的角度看，无法观察到的特征组合变为不合意的倾向。
  • 代理人（agent)一个为另一个人（称为委托人）完成某种行为的人。
  • 阿罗不可能性定理（Arrow's impossibility theorem)一个数学结论，它表明在某些假设条件之下，没有一种方案能把个人偏好加总为一组正确的社会偏好。
  • 平均固定成本（average fixed cost)固定成本除以产量。
  • 平均收益（average revenue)总收益除以销售量。
  • 平均税率（average tax rate)支付的总税收除以总收入。
  • 平均总成本（average total cost)总成本除以产量。
  • 平均可变成本（average variable cost)可变成本除以产量。
  • 行为经济学（behavioral economics)经济学中将心理学的观点考虑进来的分支学科。
  • 受益原则（benefits principle)认为人们应该根据他们从政府服务中得到的利益来纳税的思想。
  • 预算约束线（budget constraint)对消费者可以支付得起的消费组合的限制。
  • 预算赤字（budget deficit)政府支出大于政府收入。
  • 预算盈余（budget surplus)政府收入大于政府支出。
  • 经济周期（business cycle)就业和生产等经济活动的波动。
  • 资本（capital)用于生产物品与劳务的设备和建筑物。
  • 卡特尔（cartel)联合起来行事的企业集团。
  • 循环流量图（circular-flow diagram)一个说明货币如何通过市场在家庭与企业之间流动的直观经济模型。
  • 俱乐部物品（club goods)有排他性但无竞争性的物品。
  • 科斯定理（Coase theorem)认为如果私人各方可以无成本地就资源配置进行协商，那么，他们就可以自己解决外部性问题的一个命题。
  • 勾结（collusion)一个市场上的企业之间就生产的产量或收取的价格达成的协议。
  • 公共资源（common resources)有竞争性但无排他性的物品。
  • 比较优势（comparative advantage)一个生产者以低于另一个生产者的机会成本生产一种物品的行为。
  • 补偿性工资差别（compensating differential)为抵消不同工作的非货币特性而产生的工资差别。
  • 竞争市场（competitive market)有许多买者与卖者，以至于每个人对市场价格的影响都微乎其微的市场。
  • 互补品（complement)一种物品价格上升引起另一种物品需求量减少的两种物品。
  • 康多塞惊论（Condorcet paradox)多数原则没有产生可传递的社会偏好。
  • 规模收益不变（constant returns to scale)长期平均总成本在产量变动时保持不变的特性。
  • 消费者剩余（consumer surplus)买者愿意为一种物品支付的量减去其为此实际支付的量。
  • 矫正税（corrective taxes) 旨在引导私人决策者考虑负外部性引起的社会成本的税收。
  • 成本（cost)卖者为了生产一种物品而必须放弃的每种东西的价值。
  • 成本一收益分析（cost-benefit analysis)比较提供一种公共物品的社会成本与社会收益的研究。
  • 需求的交叉价格弹性（cross-price elasticityof demand)衡量一种物品需求量对另一种物品价格变动的反应程度的指标，用第一种物品需求量变动百分比除以第二种物品价格变动百分比来计算。
  • 无谓损失（deadweight loss)市场扭曲（例如税收）引起的总剩余减少。
  • 需求曲线（demand curve)表示一种物品的价格与需求量之间关系的图形。
  • 需求表（demand schedule)表示一种物品的价格与需求量之间关系的表格。
  • 边际产量递减（diminishing marginal prod-uct)一种投入的边际产量随着投入量增加而减少的特征。
  • 收益递减（diminishing returns)随着投入量的增加，每一单位额外投入得到的收益减少的特性。
  • 歧视（discrimination)对仅仅是种族、宗教、性别、年龄或其他个人特征不同的相似个人提供不同的机会。
  • 规模不经济（diseconomies of scale)长期平均总成本随产量增加而增加的特性。
  • 占优策略（dominant strategy)无论其他参与者选择什么策略，对一个参与者都为最优的策略。
  • 经济利润（economic profit)总收益减总成本，包括显性成本与隐性成本。
  • 经济学（economics)研究社会如何管理自己的稀缺资源。
  • 规模经济（economies of scale)长期平均总成本随产量增加而减少的特性。
  • 效率（efficiency)社会能从其稀缺资源中得到最大利益的特性。
  • 效率工资（efficiency wages)企业为了提高工人的生产率而支付的高于均衡工资的工资。
  • 有效市场假说（efficient market hypothesis)认为资产价格反映了关于一种资产价值的所有公开的、可获得的信息的理论。
  • 有效规模（efficient scale)使平均总成本最小的产量。
  • 弹性（elasticity)衡量需求量或供给量对其某种决定因素的反应程度的指标。
  • 平等（equality)经济成果在社会成员中公平分配的特性。
  • 均衡（equilibrium)市场价格达到使供给量与需求量相等的水平时的状态。
  • 均衡价格（equilibrium price)使供给与需求平衡的价格。
  • 均衡数量（equilibrium quantity)均衡价格下的供给量与需求量。
  • 排他性（excludability)一种物品具有的可以阻止一个人使用该物品的特性。
  • 显性成本（explicit costs)需要企业支出货币的投入成本。
  • 出口（exports)在国内生产而在国外销售的物品。
  • 外部性（externality)一个人的行为对旁观者福利的影响。
  • 生产要素（factors of production)用于生产物品与劳务的投入。
  • 固定成本（fixed costs)不随着产量变动而变动的成本。
  • 搭便车者（free rider)得到一种物品的利益但避开为此付费的人。
  • 博奔论（game theory)研究策略状况下人们如何行为。
  • 吉芬物品（Giffen good)价格上升引起需求量增加的物品。
  • 横向平等（horizontal equity)主张有相似支付能力的纳税人应该缴纳等量税收的思想。
  • 人力资本（human capital)对人的投资的积累，如教育和在职培训。
  • 隐性成本（implicit costs)不需要企业支出货币的投入成本。
  • 进口（imports)在国外生产而在国内销售的物品。
  • 激励（incentive)引起一个人做出某种行为的某种东西。
  • 收入效应（income effect)当价格的某些变有 动使消费者移动到更高或更低无差异曲线时所引起的消费变动。
  • 需求收入弹性（income elasticity of demand)衡量一种物品需求量对消费者收入变动反应程度的指标，用需求量变动百分比除以收入变动百分比来计算。
  • 无差异曲线（indifference curve)一条表示给消费者相同满足程度的消费组合的曲线。
  • 低档物品（inferior good)收入增加引起需求量减少的物品。
  • 通货膨胀（inflation)经济中物价总水平的上升实物转移支付（in-kind transfers)以物品和劳务而不是以现金形式给予穷人的转移支付。
  • 外部性内在化（internalizing the externality)改变激励，以使人们考虑到自己行为的外部效应。
  • 需求定理（law of demand)认为在其他条件不变时，一种物品价格上升，对该物品的需求量减少的观点。
  • 供给定理（law of supply)认为在其他条件不变时，一种物品价格上升，该物品供给量增加的观点。
  • 供求定理（law of supply and demand)任何一种物品的价格都会自发调整，使该物品的供给和需求达到平衡。
  • 自由主义（liberalism)一种政治哲学，根据这种政治哲学，政府应该选择被认为是公正的政策。
  • 这种公正要由一位在“无知面纱”背后的无偏见评论者来评价。
  • 自由至上主义（libertarianism)一种政治哲学，根据这种政治哲学，政府应该惩罚犯罪并实行自愿的协议，但不应该进行收入再分配。
  • 生命周期（life cycle)在人的一生中有规律的收入变动形式。
  • 定额税（lump-sum tax)对每个人等量征收的税收宏观经济学（macroeconomics)研究整体经济现象，包括通货膨胀、失业和经济增长。
  • 边际变动（marginal change)对行动计划的微小增量调整。
  • 边际成本（marginal cost)额外一单位产量所引起的总成本的增加。
  • 边际产量（marginal product)增加一单位投入所引起的产量增加。
  • 劳动的边际产量（marginal product of la-bor)增加的一单位劳动所引起的产量增加量。
  • 边际替代率（marginal rate of substitutionMRS)消费者愿意以一种物品交换另一种物品的比率。
  • 边际收益（marginal revenue)增加一单位销售量引起的总收益变动。
  • 边际税率（marginal tax rate)增加1美元收入所支付的额外税收。
  • 市场（market)由某种物品或劳务的买者与卖者组成的一个群体。
  • 市场经济（market economy)当许多企业和家庭在物品与劳务市场上相互交易时，通过它们的分散决策配置资源的经济。
  • 市场失灵（market failure)市场本身不能有效配置资源的情况。
  • 市场力量（market power)单个经济活动者（或经济活动者的一个小集团）对市场价格有显著影响的能力。
  • 最大最小准则（maximin criterion)一种主张，认为政府的目标应该是使社会上状况最差的人的福利最大化。
  • 中值选民定理（median voter theorem)一个数学结论，表明如果要选民沿着一条线选一个点，而且，每个选民都想选离他最偏好的点最近的点，那么，多数原则将选出中值选民最偏好的点。
  • 微观经济学（microeconomics)研究家庭和企业如何做出决策，以及它们如何在市场上相互交易。
  • 垄断竞争（monopolistic competition)存在许多出售相似但不相同产品的企业的市场结构。
  • 垄断企业（monopoly)作为一种没有相近替代品的产品的唯一卖者的企业。
  • 道德风险（moral hazard)一个没有受到完全监督的人从事不诚实或不合意行为的倾向。
  • 纳什均衡（Nash equilibrium)相互作用的经济主体在假定所有其他主体所选策略为既定的情况下选择自己最优策略的状态。
  • 自然垄断（natural monopoly)由于一个企业能以低于两个或更多企业的成本向整个市场供给一种物品或劳务而产生的垄断。
  • 自然资源（natural resources)由自然界提供的用于生产物品与劳务的投入，如土地、河流和矿藏。
  • 负所得税（negative income tax)向高收入家庭征税并给低收入家庭转移支付的税制。
  • 正常物品（normal good)收入增加引起需求量增加的物品。
  • 规范表述（normative statements)企图描述世界应该是什么的观点。
  • 寡头（oligopoly)只有少数几个卖者提供相似或相同产品的市场结构。
  • 机会成本（opportunity cost)为了得到某种东西所必须放弃的东西。
  • 完全互补品（perfect complements)无差异曲线为直角形的两种物品。
  • 完全替代品（perfect substitutes)无差异曲线为直线的两种物品。
  • 持久收入（permanent income)一个人的正常收入。
  • 政治经济学（political economy)用经济学的分析方法研究政府。
  • 实证表述（positive statements)企图描述世界是什么的观点。
  • 贫困线（poverty line)由联邦政府根据每个家庭规模确定的一种收入绝对水平，低于这一水平的家庭被认为处于贫困状态。
  • 贫困率（poverty rate)家庭收入低于一个称为贫困线的绝对水平的人口百分比。
  • 价格上限（price ceiling)出售一种物品的法定最高价格价格歧视（price discrimination)以不同价格向不同顾客出售同一种物品的经营做法。
  • 需求价格弹性（price elasticity of demand)衡量一种物品需求量对其价格变动反应程度的指标，用需求量变动百分比除以价格变动百分比来计算。
  • 供给价格弹性（price elasticity of supply衡量一种物品供给量对其价格变动反应程度的指标，用供给量变动百分比除以价格变动百分比来计算。
  • 价格下限（price floor)出售一种物品的法定最低价格。
  • 委托人（principal)让另一个人（称为代理人）完成某种行为的人。
  • 因徒困境（prisoners'dilemma)两个被捕的因徒之间的一种特殊“博奔”，说明为什么甚至在合作对双方都有利时，保持合作也是困难的。
  • 私人物品（private goods)既有排他性又有竞争性的物品。
  • 生产者剩余（producer surplus)卖者出售一种物品得到的量减去其生产成本。
  • 生产函数（production function)用于生产一种物品的投入量与该物品产量之间的关系。
  • 生产可能性边界（production possibilitiesfrontier)表示在可得到的生产要素与生产技术既定时，一个经济所能生产的产量的各种组合的图形。
  • 生产率（productivity)一个工人一小时所生产的物品与劳务数量。
  • 利润（profit)总收益减去总成本。
  • 累进税（progressive tax)高收入纳税人缴纳的税收在收入中的比例高于低收入纳税人的税收。
  • 产权（property rights)个人拥有并控制稀缺资源的能力。
  • 比例税（proportional tax)高收入纳税人和低收入纳税人缴纳收入中相同比例的税收。
  • 公共物品（public goods)既无排他性又无竞争性的物品。
  • 需求量（quantity demanded)买者愿意并且能够购买的一种物品的数量。
  • 供给量（quantity supplied)卖者愿意并且能够出售的一种物品的数量。
  • 理性人（rational people)系统而有目的地尽最大努力实现其目标的人。
  • 累退税（progressive tax)高收入纳税人缴纳的税收在收入中的比例低于低收入纳税人的税收。
  • 消费中的竞争性（rivalry in consumption)一个人使用一种物品将减少其他人对该物品的使用的特性。
  • 稀缺性（scarcity)社会资源的有限性。
  • 筛选（screening)无信息的一方所采取的引起有信息的一方披露信息的行动。
  • 短缺（shortage)需求量大于供给量的状态。
  • 发信号（signaling)有信息的一方向无信息的一方披露自己私人信息所采取的行动。
  • 社会保险（social insurance) 旨在保护人们规避负面事件风险的政府政策。
  • 罢工（strike)工会组织工人从企业撤出劳动。
  • 替代品（substitute)一种物品价格上升引起另一种物品需求量增加的两种物品。
  • 替代效应（substitution effect)当价格的某种变动使消费者沿着一条既定的无差异曲线变动到有新边际替代率的一点时所引起的消费变动。
  • 沉没成本（sunk cost)已经发生而且无法收回的成本。
  • 供给曲线（supply curve)表示一种物品的价格与供给量之间关系的图形。
  • 供给表（supply schedule)表示一种物品的价格与供给量之间关系的表格。
  • 过剩（surplus)供给量大于需求量的状态。
  • 关税（tariff)对在国外生产而在国内销售的物品征收的一种税。
  • 税收归宿（tax incidence)税收负担在市场参与者之间进行分配的方式。
  • 总成本（total cost)企业用于生产的投入的市场价值。
  • (企业）总收益[total revenue(for a firm)]企业出售其产品所得到的货币量。
  • (市场）总收益[total revenue(in a mar-ket)]一种物品买者支付从而卖者得到的量，用该物品的价格乘以销售量来计算。
  • 公地悲剧（Tragedy of the Commons)-个寓言，说明从整个社会的角度看，为什么公有资源的使用大于合意的水平。
  • 交易成本（transaction cost)各方在达成协议与遵守协议过程中所发生的成本。
  • 工会（union)与雇主谈判工资和工作条件的工人协会。
  • 功利主义（utilitarianism)一种政治哲学，根据这种政治哲学，政府应该选择使社会上所有人总效用最大化的政策。
  • 效用（utility)衡量幸福或满足程度的指标。
  • 边际产量值（value of the marginal product)一种投入的边际产量乘以该产品的价格。
  • 可变成本（variable costs)随着产量变动而变动的成本。
  • 纵向平等（vertical equity)主张支付能力更强的纳税人应该缴纳更多税收的思想。
  • 福利（welfare)补贴贫困者收入的政府计划。
  • 福利经济学（welfare economics)研究资源配置如何影响经济福利的一门学问。
  • 支付意愿（willingness to pay)买者愿意为某种物品支付的最高量。
  • 世界价格（world price)一种物品在世界市场上所通行的价格。